이자·배당 2천만 원 넘으면 '세금 폭탄'…ISA·연금저축 활용해 금융종합과세 피해야

금융소득이 일정 수준을 넘어서면 세율이 급격히 높아지는 것은 물론, 건강보험료 부담까지 가중될 수 있어 주의가 필요하다. 이자 및 배당 소득이 연 2,000만 원을 초과할 경우 금융소득 종합과세 대상이 되어 근로소득 등 다른 소득과 합산되기 때문이다.

이자·배당 2,000만 원 넘으면 '종합소득세' 전환…건보료 부담도 가중

일반적으로 주식 배당금이나 이자 소득에는 15.4%의 세율이 적용된다. 하지만 금융소득이 연 2,000만 원을 넘어서는 순간 문제는 복잡해진다. '홍춘욱의 경제강의노트' 영상에 따르면, 금융소득이 2,000만 원을 초과하면 해당 소득이 근로소득 등과 합산되는 금융종합과세 대상으로 전환된다. 과거에는 금융종합과세 기준이 4,000만 원이었으나 현재는 2,000만 원으로 내려왔으며, 향후 1,000만 원까지 낮아질 수 있다는 우려도 나오고 있다. 이 경우 소득 수준에 따라 적용되는 세율이 15.4%보다 훨씬 높은 누진세율로 올라가게 된다. 예를 들어 소득이 8,800만 원 이하일 때 적용되는 세율 구간과 비교하면 세금 부담의 차이가 확연하다.

특히 주의해야 할 점은 세금뿐만이 아니다. 영상에서는 금융종합과세 대상이 될 경우 건강보험료가 크게 상승할 수 있다는 점을 강조했다. 출연자는 과거 본인의 경험을 사례로 들며, 2018년 말 은퇴(파이어) 이후 배당과 특판 예금 등으로 자산을 운용하던 중 이자·배당 소득이 2,000만 원을 넘긴 상황을 언급했다. 당시 저술한 책의 판매로 인한 기타 소득까지 합산되어 종합소득세가 부과되면서 높은 세율 적용은 물론, 매달 수백만 원에 달하는 건강보험료를 부담해야 했던 상황을 설명하며 "은퇴를 설계하는 분들은 금융종합과세 관리가 필수적"이라고 조언했다.

ISA·연금저축·IRP, 계좌별 특징과 우선순위는?

이러한 세금 부담을 줄이기 위한 핵심 수단은 절세 계좌를 활용하는 것이다. 영상에서는 ISA(개인종합관리계좌), 연금저축, IRP(개인형 퇴직연금) 세 가지 계좌의 특징을 비교했다.

먼저 ISA는 현재 가장 중요한 계좌로 꼽힌다. 연간 2,000만 원까지 납입할 수 있으며, 향후 신상품 도입 등에 따라 한도가 4,000만 원까지 확대될 가능성도 언급되었다. ISA의 핵심은 '분리과세'에 있다. 계좌 종류에 따라 차이가 있으나 연간 200만 원에서 400만 원까지의 이자와 배당 소득에 대해서는 세금을 내지 않는 비과세 혜택을 제공한다. 이를 초과하는 소득에 대해서도 9.9%의 낮은 세율로 분리과세하여 금융종합과세 대상에서 제외되는 효과를 누릴 수 있다. 출연자는 "제도가 갖춰져 있을 때 최대한 한도를 채우는 것이 좋다"고 덧붙였다.

연금저축과 IRP는 세액공제 혜택이 강력하다. 연금저축은 연간 600만 원까지 세액공제가 가능하며, IRP를 합산하면 연간 최대 900만 원까지 혜택을 받을 수 있다. 즉, 연금저축에서 600만 원을 공제받았다면 IRP를 통해 추가로 300만 원까지 공제받는 구조다. 또한, 투자 수익에 대한 세금을 당장 내지 않고 나중에 55세 이후 연금을 수령할 때 낮은 세율의 연금소득세로 납부하는 '과세 이연' 효과가 있어 복리 효과를 극대화할 수 있다.

계좌 활용 순서에 대해서는 연령대별 전략을 제시했다. 상대적으로 원금 인출이 자유로운 ISA를 젊은 층이 우선적으로 활용하는 것이 좋으며, 은퇴가 가까운 40~50대는 연금저축이나 IRP를 통해 금융종합과세 위험을 피하고 낮은 연금소득세로 자산을 인출하는 전략이 유효하다고 설명했다. 다만, 은퇴가 얼마 남지 않은 경우에는 연금저축이나 IRP 위주로 운용하여 금융종합과세 공포에서 벗어나는 것이 낫다고 조언했다.

IRP '안전 자산 30%' 규정…혼합형 ETF로 자산배분 가능

절세 계좌를 활용한 자산배분 전략을 실행할 때는 계좌별 규정을 고려해야 한다. 특히 IRP의 경우 전체 자산의 30%를 반드시 안전자산에 투자해야 하는 규정이 있어, 일반적인 자산배분 전략(예: 주식 75%, 채권 25% 등)을 그대로 적용하기 어려울 수 있다.

이를 해결하기 위한 방법으로 '혼합형 ETF' 활용이 제시되었다. 주식과 채권이 일정 비율로 섞여 있는 혼합형 상품을 활용하면, 해당 상품을 안전자산으로 인정받으면서도 주식과 채권에 분산 투자하는 효과를 낼 수 있다. 영상에서는 '코덱스(KODEX) 미국채 혼합'과 같은 상품을 예로 들었다. 해당 상품은 주식 50%, 미국 국채 50%로 구성되어 있어, 이를 활용하면 안전자산 비중 30% 규정을 준수하면서도 코스피 25%, 미국채 25%를 배분하는 '투자 4분법' 전략을 효율적으로 구현할 수 있다. 이를 통해 '투자 5분법' 수준의 운용까지 가능하다고 설명했다.

다만, 모든 상품을 절세 계좌에서 살 수 있는 것은 아니다. 미국의 리츠 ETF인 'VNQ'와 같은 해외 상장 ETF는 ISA나 연금계좌에서 직접 매수할 수 없다. 국내에 출시된 해외 리츠 상품들이 글로벌 VNQ의 성과를 완전히 따라가지 못하는 현실적인 한계도 언급되었다. 따라서 이러한 자산은 일반 증권 계좌(CMA 등)를 이용해야 하며, 절세 계좌 내에서는 미국 주식이나 다우존스 배당 ETF 등으로 대체하여 운용하는 '변형된 자산배분 전략'이 필요하다고 조언했다.

출연자는 "절세 계좌를 활용했을 때와 일반 계좌를 활용했을 때의 성과 차이는 생각보다 매우 크다"며, 세금을 미루는 과세 이연 효과와 절세 혜택을 통해 장기 투자의 기반을 마련할 것을 권고했다.